Un pronóstico de flujo de efectivo es un plan que proporciona información sobre cuánto dinero espera recibir una organización durante un período de tiempo determinado, junto con la cantidad que espera pagar durante ese mismo período. Las empresas generalmente comienzan a planificar cuánto esperan ganar en ventas y gastar con sus gastos operativos diarios con este informe. Un pronóstico incluirá los fondos que se esperan de otras fuentes, como préstamos o subvenciones, y cargos esperados únicos, como la compra de una propiedad inmobiliaria.
Los pronósticos de flujo de efectivo no coincidirán con un informe de ganancias porque este último se basa en cuándo ocurren los ingresos y cuándo incurren los costos. El primero proporciona información basada en el recibo de los ingresos y al pagar los costos.
Esta herramienta puede ayudar a una empresa a anticipar los déficits de ingresos para que la hoja de ruta financiera siga siendo fácil de navegar. También puede ayudarlo a ver cuándo los niveles de ingresos pueden ser más altos para que la organización pueda prepararse para la expansión o concentrarse en la escalabilidad.
El proceso de preparación de esta herramienta es más importante que los detalles de los pros y los contras de un estado de flujo de efectivo, pero todavía hay algunos puntos específicos de interés que revisar.
Lista de las ventajas de un pronóstico de flujo de efectivo
1. Proporciona previsión a las ganancias de la organización.
Cuando crea un estado de flujo de efectivo, está creando un ejercicio que obliga a los líderes de una organización a examinar su bola de cristal de pronóstico. Este proceso suma las sumas esperadas de cada flujo de ingresos y luego las compara con el pasivo total que debería provenir de cada categoría de gastos. Es una comparación que proporciona datos útiles porque anima a todos en la empresa a buscar financiación adicional de forma proactiva si existe la conciencia de que las ganancias serán escasas durante un período específico.
El pronóstico de flujo de efectivo también lo ayudará a encontrar momentos de superávit en los que puede comenzar a ahorrar para el futuro cuando el ciclo financiero vuelva a hacer las cosas más ajustadas.
2. Puede predecir el estado de su salud financiera.
Cuando tiene un excelente pronóstico de flujo de efectivo a su disposición, puede predecir el estado de sus ingresos como organización en un momento dado. También puede incluir sus gastos y activos para tener una visión completa de su salud financiera general. Incluso es posible tener en cuenta eventos inesperados en la declaración moderna, que van desde el desinterés del mercado hasta los cambios en el apalancamiento político. Eso significa que puede mantenerse económicamente cómodo incluso si ocurre el peor de los casos.
3. Esta declaración puede ayudar a las organizaciones a planificar compras importantes.
Otra de las ventajas del pronóstico de flujo de caja es que ayudará a una organización a determinar si puede ocurrir un gasto significativo sin crear demasiado riesgo para la salud financiera de la empresa. Podrá ver cuál es su nivel actual de gastos frente a los activos futuros que anticipa tener. Este proceso le permite calcular cuándo podrían lanzarse nuevos productos, cuándo se necesitan servicios adicionales o incluso cuándo los líderes clave pueden hacerse a un lado cuando se jubilen.
Este pronóstico le permite a una empresa ver cuándo sus ingresos serán suficientes para crear estabilización y luego mostrarle al C-Suite lo que debe hacerse para lograr ese objetivo.
4. Puede ayudar a una organización a realizar un seguimiento de los pagos atrasados.
Un pronóstico de flujo de efectivo le ayuda a comprender el impacto de los posibles resultados y planes futuros. Si es propietario de una pequeña empresa, esta ventaja puede ayudarlo a realizar un seguimiento de los pagos atrasados que pueden ocurrir. Un pago atrasado podría reducir la liquidez casi de inmediato si se encuentra en la fase de inicio de una organización. Este pronóstico puede ayudarlo a modelar escenarios alternativos que pueden ayudarlo a comprender cómo diferentes situaciones podrían afectar su flujo de efectivo.
Cuando tiene conocimiento de los clientes que pagan después de su fecha límite, puede tener más control sobre el crédito que extiende en situaciones específicas. Un pronóstico de flujo de efectivo le brinda la opción de probar escenarios futuros para crear un plan de acción que mantendrá los ingresos en su camino. Es una ventaja que puede brindarle tranquilidad de inmediato.
5. Los pronósticos de flujo de caja le ayudan a ver si el gasto está dentro del objetivo.
Todas las empresas, independientemente de su tamaño, tienen objetivos de ingresos y metas que quieren cumplir. Muchos de ellos también tienden a ser sensibles al tiempo. Al tomarse el tiempo para revisar un pronóstico de flujo de efectivo, puede ayudar al equipo de liderazgo, o al propietario de una pequeña empresa, a comprender cuándo (o si) es posible alcanzar esos resultados. Podrá ver el impacto de su presupuesto y cómo se desglosa cada artículo de línea debido a esta ventaja.
La previsión de flujo de efectivo le brinda una herramienta que puede ayudarlo a ver el futuro de los movimientos de dinero dentro y fuera del negocio. Eso significa que esta opción puede ayudarlo a aumentar la precisión de los presupuestos futuros al observar los comportamientos actuales.
6. Brinda a los inversionistas la oportunidad de revisar la salud financiera de una empresa.
Aunque los datos incorrectos pueden influir en la información en un pronóstico de flujo de efectivo de manera adversa, los inversores utilizarán esta declaración como una herramienta para determinar la salud financiera de una organización. La mayoría de los accionistas, especialmente en C-corps, no están involucrados en las operaciones diarias de una empresa. Esta ventaja les permite pensar en el negocio a un nivel superior, proporcionando a todos los interesados una mayor claridad sobre cómo debería ser el futuro y qué acciones serán necesarias para generar resultados.
Los mejores pronósticos de flujo de efectivo considerarán múltiples resultados, generalmente categorizados como el mejor escenario, un resultado promedio y el peor escenario. También puede haber varias opciones entre estos tres títulos principales. Esta información hace que sea un proceso más sencillo ver si se deben tomar nuevas acciones para garantizar la supervivencia de la empresa.
7. Proporciona opciones adicionales para la gobernanza.
Las mejores organizaciones sobreviven porque tienen un excelente gobierno incluido como parte de la cultura de su empresa. Debe haber algún nivel de responsabilidad presente en todos los niveles de la cadena de mando para que se produzca el éxito. Un pronóstico de flujo de efectivo proporciona al C-Suite y a la junta directiva una herramienta que puede mantener a alguien en el fuego, si es necesario, para garantizar que se cumpla.
Esta información también es vital para las inversiones continuas o adicionales de los empleados, inversores y otras personas que generan resultados para la empresa. Al saber qué se necesita para lograr un resultado específico, es más fácil planificar los pasos que las personas pueden tomar para lograr el resultado deseado.
8. Este proceso se puede automatizar con el software adecuado.
Hay varias herramientas de software disponibles para que las empresas de cualquier tamaño comiencen a automatizar los procesos necesarios para generar un pronóstico de flujo de efectivo. En lugar de procesar los números manualmente, las hojas de cálculo pueden desaparecer para que una organización pueda dedicar más tiempo a otros factores que ayudan a hacer crecer la organización. También dedicará menos tiempo a producir estos datos, lo que le permitirá ahorrar algo de dinero a largo plazo.
9. La previsión de flujo de caja facilita la visualización de todas sus opciones.
Cuando miras a través de tu bola de cristal para crear un pronóstico de flujo de efectivo, puedes visualizar cualquier escenario que creas que podría suceder con tu negocio. Este proceso puede ayudarlo a reforzar las decisiones que puedan tener que suceder en el futuro, como contratar más personal, cambiar sus precios o buscar un nuevo proveedor. Esta ventaja puede ayudarlo a saber cuándo es necesaria una actualización de la oficina o si debe licitar por ese gran contrato que acaba de llegar.
10. Mejorará la gestión de relaciones con una organización.
La previsión de flujo de caja le permite crear relaciones sólidas pero flexibles con sus proveedores. Si estas conexiones se gestionan de forma incorrecta en cualquier momento, podría paralizar su liquidez de forma inesperada. Esta información le permite identificar los socios que son críticos para la salud de su flujo de efectivo, brindándole nuevas oportunidades para fortalecer los lazos que debe tener para seguir siendo exitoso.
Las relaciones con los clientes también son parte de esta ventaja. Su pronóstico puede modelar resultados específicos basados en el precio, la recompra y otros factores que respaldan la salud general de una organización. Obtendrá información sobre lo que se necesita para implementar una cultura de servicio en la empresa, creando valor agregado que puede mejorar la lealtad y reducir las tasas de rotación.
11. Tendrá la oportunidad de concentrarse en otras tareas.
Un pronóstico de flujo de efectivo que utiliza herramientas automatizadas le permite simplificar los procesos involucrados para que más tiempo y enfoque puedan dedicarse a las otras tareas que requieren trabajo. Se necesitan solo unos minutos para producir una declaración cuando tiene las cifras vitales disponibles, incluida la producción de referencias gráficas que muestran la salud de la empresa. Con estos datos disponibles a pedido, las empresas más grandes pueden aumentar sus niveles de confianza de los inversores para que el equipo de liderazgo pueda demostrar su capacidad para administrar de manera responsable.
Lista de las desventajas de un pronóstico de flujo de efectivo
1. Puede hacer que la C-Suite pierda la perspectiva.
Cuando el liderazgo de una organización comienza el proceso de preparación para un pronóstico de flujo de efectivo, entonces puede ser fácil perder la perspectiva de la situación. Cuando los tiempos son buenos, es natural suponer que todo seguirá así durante el resto del año. La planificación del flujo de efectivo funcionará con esta suposición, lo que hace que sea un desafío anticipar los cambios problemáticos que puedan ocurrir.
Los pronósticos de flujo de efectivo no anticipan cambios en el mercado, cambios en las demandas de los clientes o nuevos problemas que reduzcan la propuesta de valor de los productos o servicios ofrecidos.
2. Existe una imprevisibilidad en los negocios que los pronósticos de flujo de efectivo no consideran.
Incluso cuando investiga los datos cuidadosamente durante la preparación de un pronóstico de flujo de efectivo, siempre habrá circunstancias o eventos que influirán en la trayectoria de una organización que quedan fuera del control de los líderes de la empresa. Los cambios políticos, la inflación, el precio de las materias primas, el mantenimiento o las reparaciones de emergencia y otros problemas sociales pueden cambiar el futuro de una empresa para mejor o peor. Esta opción no considera ninguno de esos eventos futuros.
Los estados de flujo de efectivo pueden hacer que parezca que sabrá cómo o cuándo se desarrollarán los eventos turbulentos, pero las probabilidades están en contra de una organización debido a esta desventaja. La mayoría de los pronósticos proporcionan evidencia de que las cosas no saldrán según lo planeado.
3. Puede proporcionar a una organización una falsa sensación de seguridad.
Una de las desventajas más importantes de un pronóstico de flujo de efectivo es que puede crear una peligrosa ilusión de seguridad financiera. Este problema se produce porque el equipo de liderazgo está trazando un escenario que fomenta un resultado saludable. No es inusual ser demasiado optimista con estos datos, lo que puede dar lugar a excusas en las que la productividad disminuye o las actividades de monitoreo dejan de funcionar como deberían.
Debe comparar su pronóstico de flujo de efectivo a lo largo del tiempo con los estados financieros reales para cada período de evaluación para ver qué tan cerca están sus predicciones de la realidad. Luego, deberá realizar ajustes en los proyectos futuros en función de las actividades en curso de la organización en lugar de utilizar únicamente las previsiones.
4. Un pronóstico de flujo de efectivo es solo una estimación aproximada.
La mayoría de los pronósticos de flujo de efectivo se pueden utilizar para una pequeña parte del año. El objetivo es utilizar esta información para ver cuándo podrían ser necesarios préstamos u otros tipos de financiación para financiar las operaciones de la empresa, pero esta declaración es más una estimación aproximada que cualquier otra cosa. Proporciona un futuro posible para la organización, pero hay muchos otros resultados que podrían suceder.
Puede ser útil planificar un pago inesperado, pero esta desventaja también muestra que es posible que algunas empresas no puedan ver pagos de cuenta específicos a través de su bola de cristal que podrían afectar negativamente al negocio en el futuro.
5. Siempre hay un cierto grado de probabilidad involucrado en un pronóstico.
Cash flow forecasts always involve a certain degree of probability. This disadvantage is present no matter how valuable and accurate the internal data happens to be. That’s why most of the statements which include this information are short-term. As related to the above point, the probability of inaccuracy exists because this is an estimate. That means you’ll move farther away from 100% the further out you extend the prediction.
Piense en cuán preciso suele ser un pronóstico del tiempo. Con el modelado informático moderno y la experiencia individual, un pronóstico de 5 días es exacto aproximadamente el 90% del tiempo. Si sale a un pronóstico de 7 días, entonces el nivel de precisión cae al 80%. Si está fuera a los 10 días o más, entonces la confiabilidad de la información es aproximadamente la misma que la de un lanzamiento de moneda. Esos porcentajes son similares a los que experimentará con un pronóstico en los niveles de 1 mes, 3 meses y 6 meses.
6. Puede llevar a decisiones incorrectas por parte del equipo de liderazgo.
Los líderes que utilizan un pronóstico de flujo de efectivo a largo plazo como base de sus decisiones de compra pueden producir resultados adversos. Una organización puede decidir realizar una inversión significativa en nuevos equipos de producción porque se prevé un sólido flujo de caja en el futuro. Entonces, los niveles de producción mejorados generarían más ingresos, lo que permitiría a la empresa impulsar la escalabilidad. Si hay cambios inesperados en el flujo de caja, o la estimación es defectuosa, las decisiones que se tomen podrían generar un estrés innecesario sobre la salud financiera futura de la empresa.
7. Las organizaciones deben hacer suposiciones para generar un pronóstico.
Existen numerosas suposiciones que una organización debe hacer al producir un pronóstico de flujo de efectivo. Deberá predecir las tasas de interés, la inflación, las leyes fiscales y el crecimiento futuros para determinar qué sucederá en el futuro. Incluso el “estilo de vida” y la “personalidad” de una empresa evolucionan con el tiempo, por lo que los pronosticadores deben hacer suposiciones sobre cada elemento para producir datos que se vuelvan utilizables.
Es por eso que son necesarias revisiones periódicas con un pronóstico de flujo de efectivo. Debe actualizar las suposiciones que utiliza para asegurarse de que los modelos produzcan información lo más precisa posible.
8. Debe haber cierto nivel de conciencia financiera para que la información sea útil.
El conocimiento de una posición de caja actual o futura es un dato esencial para una empresa de cualquier tamaño. Debe saber cuánta liquidez tiene en cualquier momento, bajo cualquier escenario, para saber qué debe hacer la organización para mantenerse saludable. Si alguien no tiene antecedentes financieros, entonces la información incluida con un pronóstico de flujo de efectivo puede parecer abrumadora. Esta desventaja se vuelve aún más problemática si está utilizando hojas de cálculo para generar la declaración final en lugar de herramientas colaborativas basadas en la nube que explican los resultados en un lenguaje simple para todos.
Cuando puede comprender cuál es su situación con la liquidez de un vistazo, se coloca en una posición en la que es más probable un futuro próspero.
9. Puede conducir a una visión de túnel.
Un pronóstico de flujo de efectivo puede ayudarlo a responder las preguntas hipotéticas que el futuro podría tener para su negocio, pero también puede hacer que algunos líderes desarrollen una visión de túnel. Si usted es el tipo de propietario o líder que actúa instintivamente, entonces es imposible saber si su éxito se maximizó porque no existe una prueba de estrés de la elección. Su dirección se desinforma porque los datos en la declaración hacen que siga un plan específico en lugar de mirarlos todos.
Esta desventaja puede hacer que sea más fácil dejar dinero sobre la mesa. También puede hacer que algunos equipos de liderazgo consideren una mala elección como el costo de hacer negocios cuando no están usando un pronóstico de flujo de efectivo de manera adecuada.
10. Un pronóstico de flujo de efectivo no funciona sin metas.
Muchas pequeñas empresas se centran en pasar el fin de mes sin hundirse. No es inusual que los empresarios y las microempresas adopten un enfoque semanal o diario para su supervivencia. Si no tiene objetivos de ingresos para implementar que sean más que un pensamiento pasajero, entonces un pronóstico de flujo de efectivo nunca producirá algo con precisión intencional.
Si observa un reloj en mal estado, le dirá la hora correcta dos veces al día. Los goles rotos o ausentes crearán un resultado similar. Puede pensar que está en el camino correcto, pero seleccionar sus datos sin la presencia de un objetivo solo lo llevará al fracaso.
Veredicto sobre los pros y los contras de un pronóstico de flujo de efectivo
Un pronóstico de flujo de efectivo puede ser una herramienta útil a corto plazo que ayuda a las organizaciones a detectar momentos de problemas financieros para que los productos crediticios puedan asegurarse para brindar asistencia durante ese tiempo. Esta declaración también puede detectar los buenos tiempos que se avecinan, lo que permite a las empresas saber cuándo pueden guardar algo de liquidez durante un repunte en las oportunidades.
Esta declaración no será precisa si no existe un entendimiento mutuo de la misión, visión y objetivos de una organización. Debe haber una actitud que no acepte excusas y requiera revisiones continuas para que estos datos sean útiles.
Los pros y los contras de un pronóstico de flujo de efectivo muestran que esta información es útil cuando se convierte en una de las muchas herramientas que se utilizan para analizar la salud financiera de una organización. Si se convierte en la única declaración que el equipo de liderazgo revisa para la toma de decisiones, entonces podría haber problemas de dinero en el futuro que podrían causar cierta preocupación.
